Requisitos de sustancia: cómo no perder tus beneficios fiscales

La sustancia es la presencia económica real de una sociedad en su país de registro y, en 2026, decide si conserva los beneficios fiscales que reclamó o los pierde frente a una nueva liquidación. Los reguladores ya no se fían de las direcciones: observan dónde se sientan las personas, dónde se toman las decisiones y adónde va el dinero. Una sociedad sin sustancia es una pantalla que pierde los beneficios de los convenios, los tipos de zona franca y la exención por participación.

La edición en lengua rusa de esta guía operativa es la versión canónica; este resumen en español refleja su estructura.

Los cuatro pilares y dónde resultan determinantes

La sustancia descansa sobre la oficina, el personal, el gasto y la toma de decisiones (la dirección y administración efectiva). Resulta más determinante en el estatus QFZP de los EAU (0% de impuesto de sociedades solo con sustancia adecuada y actividades generadoras de renta esenciales dentro de la zona), en la UE (normas anti-pantalla y antielusión) y en los regímenes de holding (la exención por participación exige una presencia real). Una sustancia defendible debe ser proporcionada a las funciones, los ingresos y el riesgo, estar documentada y alinearse con los precios de transferencia: el beneficio permanece donde se crea el valor. Las sociedades pantalla fracasan ante el test de propósito principal (PPT) del MLI y quedan al descubierto por el CRS y los registros de beneficiarios finales.

Consulte la guía rusa completa para construir una sustancia defendible paso a paso.

INNOVA CG diseña y mantiene la sustancia para estructuras QFZP, de la UE y de holding: presencia exigida, administradores, actas del consejo y alineación con los precios de transferencia.