Marco práctico para 2026 sobre la elección entre una entidad de zona franca y una LLC del territorio continental en los EAU: impuesto de sociedades, banca, cuotas de visado, actividades reguladas y costes reales.
La pregunta más frecuente que recibe INNOVA de los fundadores que contemplan una entidad en los Emiratos Árabes Unidos: ¿zona franca o territorio continental? La respuesta era más sencilla antes de junio de 2023. Con el Impuesto de Sociedades al 9% plenamente operativo, la decisión requiere ahora un análisis más cuidadoso. Esta guía recorre todas las dimensiones que importan.
Los EAU cuentan con más de 45 zonas francas designadas, cada una creada por decreto federal o de emirato. Son zonas geográficamente delimitadas con sus propias autoridades reguladoras, regímenes de licencias y, en algunos casos, sus propios tribunales. Una sociedad constituida en una zona franca es una entidad jurídica de esa zona franca — no del «territorio continental» de los EAU tal como se rige por la Ley Federal de Sociedades (Ley Federal n.º 32 de 2021).
Las zonas francas más relevantes:
Una entidad de zona franca no puede llevar a cabo actividades comerciales directamente con el territorio continental de los EAU sin obtener una licencia del territorio continental o designar un distribuidor en él. Esta es la restricción fundamental que condiciona todo análisis de zona franca frente a territorio continental.
El Decreto-Ley Federal n.º 47 de 2022 impuso un Impuesto de Sociedades del 9% sobre la renta imponible superior a AED 375.000. Sin embargo, el artículo 18 establece un tipo del 0% para las Personas de Zona Franca Calificadas sobre su Renta Calificada — siempre que se cumplan determinadas condiciones específicas.
Los requisitos para el tratamiento como QFZP:
El Gabinete ha publicado una lista de Actividades Calificadas que incluye el trading, la gestión de fondos, el reaseguro, la correduría de buques y las funciones de sede central. La lista es exhaustiva — si su flujo de ingresos no figura en ella, probablemente no cumple los requisitos.
La implicación práctica: Una entidad de zona franca con ingresos exclusivamente internacionales o interzonales, en un sector de actividad calificada, con sustancia real — puede efectivamente pagar un IS del 0%. Una entidad de zona franca que además vende a clientes del territorio continental de los EAU, emplea personal fuera de la zona franca o cuya dirección principal está offshore tendrá ingresos no calificados y estará sujeta, total o parcialmente, al tipo del 9%.
La opción como QFZP no es automática. La entidad debe elegir activamente el tratamiento de QFZP y cumplir todas las condiciones a lo largo del período impositivo. El incumplimiento en cualquier año hace perder el estatus de QFZP durante un período de cinco años (Decisión Ministerial n.º 265 de 2023).
Una LLC del territorio continental es un contribuyente sujeto al IS de los EAU desde el primer día. La renta imponible superior a AED 375.000 tributa al 9%. El umbral de pequeña empresa de AED 375.000 se aplica por entidad — no se acumula a nivel de grupo empresarial.
Para muchas empresas, el tipo del IS del 9% en el territorio continental no es el factor determinante. Los EAU no aplican impuesto sobre la renta de las personas físicas, ni impuesto sobre plusvalías, ni retención en origen sobre dividendos o royalties pagados a no residentes (salvo que apliquen disposiciones específicas de CDI). Un tipo efectivo de IS del 9% es inferior al de la mayoría de las jurisdicciones de las que provienen estas empresas.
Si su negocio está completamente orientado al exterior — presta servicios a clientes en el extranjero, posee propiedad intelectual, gestiona una cartera de trading de materias primas desde los EAU — una entidad de zona franca con opción QFZP es estructuralmente óptima. La DMCC es la opción estándar para el trading de materias primas y los servicios profesionales. El ADGM para los servicios financieros.
JAFZA está específicamente posicionada para este fin. Importar mercancías por el Puerto de Jebel Ali, almacenarlas y reexportarlas a los mercados regionales. Una entidad JAFZA con actividad de importación/reexportación estructurada como operaciones interzonales o internacionales evita los costes de las licencias del territorio continental y puede beneficiarse del tratamiento de actividades calificadas a efectos del IS.
RAK ICC es la zona franca más rentable para estructuras holding, vehículos de propósito especial y sociedades de propiedad intelectual internacional sin requisito de sustancia operativa en los EAU. Cuotas anuales desde aproximadamente AED 10.000. Esto es adecuado para la tenencia pasiva — no para empresas operativas activas.
ADGM y DIFC son las únicas vías para determinados servicios financieros: autorizaciones de gestión de fondos equivalentes a la MAS, licencias de negocio de inversión DFSA e intermediación regulada en seguros. Estas actividades no pueden desarrollarse desde una entidad del territorio continental ni desde una zona franca no financiera.
Se requiere una LLC del territorio continental — o una sucursal de una entidad del territorio continental — si vende bienes o servicios directamente a residentes del territorio continental de los EAU (comercios minoristas, restaurantes, negocios de servicios directos B2C). Una entidad de zona franca no puede atender a consumidores de los EAU directamente sin una licencia de comercio del territorio continental o un distribuidor en el mismo.
Clínicas sanitarias, farmacias, ejercicio de la abogacía, promoción inmobiliaria, consultoría de ingeniería: estas actividades requieren licencias expedidas por organismos reguladores del territorio continental (Autoridad Sanitaria de Dubái, Departamento de Tierras de Dubái, Municipio de Dubái). Las licencias de zona franca no cubren estas actividades.
Los contratos de las administraciones federales y de los emiratos de los EAU generalmente requieren que el proveedor disponga de una licencia del territorio continental. Una sociedad con licencia DMCC no puede presentar una oferta para una licitación del Ministerio de Energía sin presencia en el territorio continental.
Si su modelo de negocio requiere un local minorista accesible a los clientes en cualquier punto del territorio continental de los EAU (y no dentro del área designada de una zona franca), necesita una licencia de comercio del territorio continental.
Los bancos de los EAU aplican diligencia debida reforzada a las entidades de zona franca, especialmente a las de zonas de menor coste como RAK ICC, que están asociadas a estructuras holding internacionales. Una sociedad DMCC con operaciones reales y personal local tendrá generalmente mejor acceso bancario que una sociedad holding RAK ICC con un único administrador.
Patrón general:
Plazos bancarios: entre 4 y 8 semanas para solicitudes directas con documentación completa. Las estructuras complejas, la pluralidad de beneficiarios efectivos o el origen de los fondos poco claro pueden extender este plazo hasta 12 semanas o más.
Cada licencia de zona franca otorga a su titular un determinado número de visados para empleados. Esta cifra varía significativamente:
| Zona franca | Asignación estándar de visados |
|---|---|
| DMCC (escritorio flexible) | 3 visados |
| DMCC (oficina física) | En función de la superficie de la oficina |
| JAFZA | En función de las instalaciones |
| ADGM | En función de la superficie de la oficina |
| RAK ICC | No suele incluirse — el visado debe estar patrocinado por una entidad del territorio continental o de otra zona franca |
Los visados para LLC del territorio continental se expiden a través del Ministerio de Recursos Humanos y Emiratización (MOHRE). La cuota se determina en función del tamaño de la oficina registrada y del tipo de actividad. Una LLC del territorio continental con una oficina de 200 m² puede sostener generalmente entre 4 y 8 visados como mínimo, más para las empresas de servicios profesionales.
| Zona franca (DMCC escritorio flexible) | Zona franca (DMCC oficina) | LLC territorio continental | |
|---|---|---|---|
| Constitución inicial (licencia + establecimiento) | AED 18.000–25.000 | AED 25.000–45.000 | AED 15.000–25.000 |
| Renovación anual (licencia) | AED 12.000–18.000 | AED 18.000–30.000 | AED 10.000–20.000 |
| Oficina (anual) | Incluida (escritorio flexible) | AED 30.000–100.000+ | Precio de mercado |
| Visado por empleado (tasas gubernamentales) | AED 3.000–5.000 | AED 3.000–5.000 | AED 4.000–6.000 |
Los costes varían significativamente según la actividad empresarial, el número de tipos de licencia y la configuración de la oficina. Las cifras anteriores son meramente orientativas. Una entidad DMCC con oficina física y tres empleados costará aproximadamente entre AED 80.000 y AED 120.000 en total durante el primer año, incluyendo la constitución, la oficina y los tres paquetes de visado.
Las licencias de la Autoridad Reguladora de Activos Virtuales (VARA) para empresas cripto que operan en Dubái (incluido el DIFC) son expedidas por VARA conforme a la Ley de Dubái n.º 4 de 2022. Se requiere una licencia VARA para: exchange de activos virtuales, broker-dealer de activos virtuales, custodia de activos virtuales, préstamos y servicios relacionados. Las licencias VARA pueden ser ostentadas por entidades del territorio continental o de zonas francas, pero la empresa debe operar físicamente en Dubái.
Las licencias DFSA (Dubai Financial Services Authority) son exclusivas del DIFC. Son necesarias para las actividades financieras reguladas dentro del DIFC. Si su mercado objetivo son las instituciones financieras radicadas en el DIFC, la autorización DFSA es la estructura apropiada.
Opte por zona franca si:
Opte por el territorio continental si:
Muchas empresas consolidadas en los EAU gestionan ambas estructuras: una entidad de zona franca para la actividad internacional y una sucursal o filial del territorio continental para las ventas locales. Esto es completamente legal y de configuración habitual, pero requiere una gestión cuidadosa de los precios de transferencia entre ambas entidades para evitar el riesgo fiscal del IS.
Consulte nuestra página de constitución en los EAU, la guía bancaria de los EAU y los servicios de licencias en los EAU para los siguientes pasos.
Las cifras de costes son orientativas y varían según la autoridad de la zona franca, el tipo de actividad y la configuración de la oficina conforme a los datos de principios de 2026. Solicite directamente a la autoridad de la zona franca correspondiente el calendario de tarifas actualizado antes de tomar una decisión.
Este material tiene carácter meramente informativo y no constituye asesoramiento legal ni fiscal. Vigente a la fecha de publicación.
