Licences Financières Estonie — VASP (FIU), EMI/PI (FSA) & Crypto
Licence VASP de la FIU Estonie (réformée 2023–2024), autorisation EMI et PI de la FSA (Finantsinspektsioon), enregistrement exchange crypto et fournisseur de portefeuilles.
Ce que comprend Licences — MSB / VASP / EMI en Estonie
Ce que vous obtenez
Comment cela fonctionne
Ressources utiles
Où s'immatriculer et ce qui nous distingue
Licences — MSB / VASP / EMI en Estonie — questions fréquentes
Avant 2022, l'Estonie délivrait des licences VASP avec des exigences minimales, ce qui avait conduit à plus de 1 400 entités agréées. La FIU en a ensuite révoqué la majorité. Depuis 2023, le régime exige un capital libéré minimum de 250 000 €, un bureau physique en Estonie, un responsable local de la conformité LBC ayant l'expérience requise, un programme détaillé AML/KYC, et des administrateurs répondant aux critères d'honorabilité et compétence. Les délais de traitement sont de 3 à 6 mois.
L'exigence de capital minimum pour une licence VASP délivrée par la FIU estonienne est de 250 000 € en capital libéré. Ce capital doit être détenu sur un compte séparé et ne peut pas être utilisé pour les dépenses opérationnelles. De plus, la FIU évalue l'adéquation du capital en cours par rapport au volume et au risque des services sur actifs virtuels fournis.
L'Autorité de surveillance financière (Finantsinspektsioon, FSA) supervise et agrée les établissements de paiement (EP), les établissements de monnaie électronique (EME), les entreprises d'investissement, les établissements de crédit et les compagnies d'assurance. Les licences EME et EP sous PSD2 et EMD2 permettent le passeport européen dans les 31 États de l'EEE. INNOVA gère l'intégralité du dossier FSA.
Le délai cible de révision de la FSA pour une demande de licence EME est de 3 mois à compter du dépôt d'un dossier complet. En pratique, y compris les consultations pré-dépôt, la préparation des documents et les demandes de la FSA, l'ensemble du processus prend généralement 6 à 12 mois. Le capital initial minimum pour une licence EME complète est de 350 000 € ; pour une petite EME (activités limitées), 50 000 €.
Non. Une licence VASP délivrée par la FIU estonienne est une licence domestique uniquement et ne confère pas de droits de passeport à l'échelle de l'UE. En vertu de MiCA (Règlement sur les marchés des crypto-actifs), entré en vigueur en décembre 2024, les prestataires de services sur crypto-actifs (CASP) devront obtenir une autorisation MiCA, qui prévoit le passeport. INNOVA suit le calendrier de transition et conseille sur le séquençage optimal des licences.