Comment les fondateurs fintech utilisent une UK Ltd sur la voie de l'autorisation EMI ou PI

Une licence EMI ou PI britannique vous permet d'émettre de l'e-money, de traiter des paiements et de passporter dans l'UE. La première étape est une UK Ltd. Nous aidons les fondateurs à bâtir la société, le cadre de conformité et la demande auprès de la FCA.

Vous ne constituez pas seulement une société. Vous bâtissez une entreprise fintech agréée. La UK Ltd est le fondement.

Pourquoi le Royaume-Uni pour la fintech

Le Royaume-Uni dispose d'un écosystème fintech mature, de règles claires de la FCA et d'un vivier de talents à Londres. Les Electronic Money Regulations 2011 et les Payment Services Regulations 2017 offrent une voie bien tracée vers l'autorisation. Une EMI ou PI britannique est reconnue à travers l'Europe via les arrangements de passporting, même après le Brexit, avec certaines limites pratiques.

Pour les fondateurs ciblant les clients britanniques et européens, le Royaume-Uni est un point de départ crédible. Le droit anglais, des tribunaux familiers et un grand marché bancaire réduisent les frictions.

Bases de la UK Ltd

La UK Ltd est le véhicule qui deviendra l'entité autorisée par la FCA. Elle a besoin d'un bureau enregistré, d'un secrétaire de société non obligatoire, et d'au moins un administrateur qui est une personne physique. Il n'y a pas d'exigence d'actionnaire local. Les fondateurs étrangers peuvent détenir 100 % des actions.

Nous constituons la société, l'enregistrons à l'impôt sur les sociétés et mettons en place les registres statutaires. Le vrai travail commence après l'incorporation : construire le dossier de demande FCA.

EMI vs PI : laquelle avez-vous besoin ?

Un Electronic Money Institution peut émettre de l'e-money, détenir des fonds clients et fournir des services de paiement. Un Payment Institution peut fournir des services de paiement mais ne peut pas émettre d'e-money. La plupart des néobanques, portefeuilles et programmes de cartes prépayées ont besoin d'une EMI. Les processeurs de paiement purs et les acquéreurs de marchands n'ont souvent besoin que d'une PI.

L'exigence de capital diffère. Les EMI ont besoin d'un capital initial de 350 000 €. Les PI ont besoin d'un capital plus faible selon le type de service, de 20 000 € à 125 000 €.

La voie d'application FCA

Le processus d'autorisation de la FCA comporte quatre étapes pratiques : travail préparatoire, demande en ligne, examen et questions, et décision. Une demande bien préparée prend 3 à 6 mois. Les cas complexes peuvent prendre 12 mois ou plus.

Vous avez besoin d'un manuel de conformité, d'une politique LCB, d'un cadre technologique et de cybersécurité, d'un plan d'affaires, de projections financières et d'une équipe de direction senior fit-and-proper. La FCA vérifie que vous disposez des compétences, des systèmes et du capital pour diriger une entreprise réglementée. Nous préparons le dossier avec des conseils en conformité spécialisés en fintech.

Une demande solide raconte une histoire cohérente : qui sont les clients, comment l'argent circule, comment les risques sont contrôlés et comment l'entreprise gagne de l'argent. Des lacunes ou des contradictions entre le plan d'affaires et le cadre de conformité déclenchent des questions de suivi. Nous examinons l'ensemble du dossier comme un seul argument, pas comme une checklist.

Sauvegarde et résilience opérationnelle

Une EMI doit sauvegarder les fonds des clients. Cela signifie les tenir séparés de l'argent opérationnel, souvent dans un compte ségrégué ou couverts par une assurance. La FCA examine votre politique de sauvegarde avant l'autorisation et l'audite après.

La résilience opérationnelle est aussi essentielle. Vous avez besoin d'un plan d'intervention clair, de procédures de continuité des activités et de systèmes informatiques capables de survivre aux perturbations. La FCA attend que les cadres seniors assument ces risques. Nous aidons à construire le cadre pour que la demande ne reste pas bloquée sur des questions opérationnelles.

Banque et conformité

Les banques britanniques ouvrent des comptes pour des sociétés fintech agréées ou en cours d'autorisation. Le dossier comprend la référence de demande FCA, le plan d'affaires, la structure actionnariale, la source des fonds et les volumes de transactions prévus. Certains fondateurs utilisent des néobanques compatibles EMI comme rails temporaires pendant que la licence est en cours.

La conformité ne s'arrête pas à l'autorisation. Les rapports annuels, les rapports de sauvegarde et la surveillance continue LCB sont obligatoires. Nous mettons en place le calendrier de conformité dès le départ.

Coût et délais

Constitution d'une UK Ltd : 500–1 500 £. Préparation de la demande FCA : 15 000–50 000 £ selon la complexité. Capital initial EMI : 350 000 € détenus dans la société. Capital PI : 20 000–125 000 €. Examen FCA : 3 à 12 mois. Budget total de la première année : 50 000–150 000 £ plus le capital.

FAQ

Qu'est-ce qu'une EMI ? Un Electronic Money Institution. Elle peut émettre de l'e-money et fournir des services de paiement.

Qu'est-ce qu'une PI ? Un Payment Institution. Elle fournit des services de paiement mais ne peut pas émettre d'e-money.

Combien de temps prend l'autorisation FCA ? Typiquement 3 à 6 mois pour une demande propre, jusqu'à 12 mois pour les cas complexes.

Quelle est l'exigence de capital ? Les EMI ont besoin de 350 000 €. Les PI de 20 000 à 125 000 € selon les services.

Une EMI britannique peut-elle passporter dans l'UE ? Le passporting est disponible pour certains services sous certaines conditions, bien que le Brexit ajoute une complexité pratique.

Liens internes : constitution de société, tarification